Elon vs Sam Altman: The $134 Billion Lawsuit Could End OpenAI

진행자 Josh: 돈이 얽히면 이별이 얼마나 지저분해지는지 다들 아시죠. 진행자 Josh: 그런데 그 이별이 테크 업계에서 가장 강력한 두 사람 사이에서 벌어진다고 상상해 보세요. 진행자 Josh: 걸린 돈은 $134 billion이고, 누군가의 개인 일기장이 법정 증거가 되어버렸습니다. 진행자 Josh: 이건 Elon 대 OpenAI, 갈수록 더 격화되는 사가(saga)예요. 진행자 Josh: 아주 짧게 요약하면, Elon은 2015년에 OpenAI를 공동 설립했고, $38 million을 기부(donation)했습니다. 진행자 Josh: 거대 기술 기업들의 AI 독점을 막고 인류를 구한다는 취지의 비영리(nonprofit)를 만든다고 생각했던 거죠. 특히 Google 같은 곳 말이죠. 진행자 Josh: 그런데 지금은 어떻습니까. OpenAI는 $500 billion 가치로 평가받고, Microsoft와 파트너십을 맺었고, 상장(IPO) 직전이라고 합니다. 진행자 Josh: 그리고 Elon은 “내가 당했다(I got played)”고 주장하고 있죠. 진행자 Josh: ‘영수증(증거)’이 공개됐습니다. 진행자 Josh: OpenAI의 president인 Greg Brockman이 2017년 일기(journal entries)를 남겨뒀는데, 이걸 두고 본격적으로 이야기해 보겠습니다. 진행자 Josh: 정말 흥미롭습니다. 진행자 Josh: Greg도 반박문을 올렸고요. 진행자 Josh: 드라마가 점점 통제 불능으로 가는 느낌입니다. 진행자 Josh: 이번 주에만 새로운 업데이트가 잔뜩 나왔고, 그걸 오늘 다 파헤쳐 볼게요. 진행자 Josh: 팝콘 챙기시고, 시작해 봅시다. 진행자 Ejaaz: 네, 오케이. 진행자 Ejaaz: 일단 두 사람 사이 드라마부터 들어가죠. 진행자 Ejaaz: 참고로 Josh, 오늘 저는 ‘배트케이브(Batcave)’에서 중계합니다. 진행자 Josh: 거기 좀 어둡네요. 진행자 Josh: 여러분은 제가 이렇게… 진행자 Ejaaz: 네, 실루엣처럼 보일 겁니다. 진행자 Ejaaz: Josh는 지금 서부(West Coast)고, 저는 동부(East Coast)라서요. 진행자 Ejaaz: 여기선 해가 졌습니다. 제 ‘일몰’이 이미 끝났어요. 진행자 Ejaaz: 그럼 바로 들어가 보죠. 진행자 Ejaaz: Elon은 살면서 많은 회사와 창업자들을 고소(sue)해 왔습니다. 진행자 Ejaaz: 그런데 그중 가장 좋아하고, 또 가장 “공들인” 소송은 OpenAI라고 할 수 있어요. 진행자 Ejaaz: 그들이 자신을 배신했다고 보는 거죠. 진행자 Ejaaz: 그는 당시 비영리(non-profit)였던 OpenAI에 $38 million을 투자했다기보다 기부했습니다. 진행자 Ejaaz: ‘AI를 오픈 소스 선(open source good)으로 만들고, 악의 손에 들어가지 않게 하겠다’는 목표였죠. 진행자 Ejaaz: 그런데 지금은 OpenAI의 구조가 바뀌었습니다. 진행자 Ejaaz: 느슨하게 말하면, 사실상 영리(for-profit)로 분류할 수 있는 형태가 됐죠. 진행자 Ejaaz: 이 소송은 한동안 왔다 갔다 했는데, 최근 두 달 사이에 정점으로 치닫고 있습니다. 진행자 Ejaaz: 핵심 헤드라인만 말하면, 작년 말(2025년 말)에 판사가 Sam Altman의 ‘소송 각하(dismiss)’ 요청을 전부 받아들이지 않았습니다. 진행자 Ejaaz: “Elon이 충분한 증거를 갖고 있다”고 했고, 결국 재판으로 간다고 했죠. 진행자 Ejaaz: 재판은 올해(2026년) 4월에 열릴 예정입니다. 진행자 Ejaaz: 그런데 지난주에 Elon이 더 세게 나왔어요. 진행자 Ejaaz: “전부 다 가져가겠다(I’m coming for it all)”는 식입니다. 진행자 Ejaaz: 자신이 기부한 $38 million이 오늘날 OpenAI 가치에서 어느 정도냐, 그걸 다 요구하겠다는 거죠. 진행자 Ejaaz: Josh, 그 금액이 얼마일 것 같아요? 진행자 Josh: 뭐… 천문학적 숫자겠죠. 진행자 Josh: 엄청 클 텐데요. 진행자 Ejaaz: 맞아요. 진행자 Ejaaz: $137 billion… 아니, 정확히는 $134 billion입니다. 제 실수. 진행자 Ejaaz: 즉, 목을 노리고 들어온 거죠. 진행자 Ejaaz: 세부를 보면 이렇습니다. 진행자 Ejaaz: Musk 쪽 ‘전문가 변호사(expert lawyer)’가 있는데, 이름이 Paul Wazin이라고 하고요. 진행자 Ejaaz: 손해액(damages)을 $79 billion ~ $134 billion으로 평가합니다. 진행자 Ejaaz: 기준은 그 당시 $38 million 기부가 지금 가치에서 어느 정도냐는 거죠. 진행자 Ejaaz: 그럼 질문은 “뭐가 바뀌었길래 Elon이 우위를 잡았냐”인데, 진행자 Ejaaz: 아까 Josh가 언급한 그 포인트입니다. 진행자 Ejaaz: Greg Brockman, OpenAI의 acting president. 진행자 Ejaaz: “야, 우리 네 일기장(diaria) 확보했어, bro.” 이런 상황이 된 거죠. 진행자 Josh: 와… 진짜 잔인하다. 진행자 Josh: 근데 Josh, 네 개인 일기장이 법정에 증거로 제출된다고 상상해 봐요. 진행자 Ejaaz: 형, 그리고 왜 그런 걸 쓰냐고요. 진행자 Ejaaz: 약간 16살 여학생 일기장 같아요. 진행자 Ejaaz: 제가 말하는 건, 그가 ‘그때 내가 하는 게 도덕적으로 맞는지’ 같은 것까지 한 줄 한 줄 적어놨다는 뜻입니다. 진행자 Ejaaz: 예를 들어 이런 인용문(quote) 보세요. 진행자 Ejaaz: 트윗에 이렇게 썼습니다. 진행자 Ejaaz: “비영리를 그에게서 훔치는 건 잘못이다( it'd be wrong to steal the nonprofit from him).” 여기서 ‘그’는 Elon을 말합니다. 진행자 Ejaaz: “그 없이 B Corp으로 전환하는 건 도덕적으로 파산한 짓이다(That'd be pretty morally bankrupt).” 진행자 Ejaaz: “그는 바보가 아니다(And he's not an idiot).” 진행자 Ejaaz: 그리고 이어서 이런 말도 합니다. 진행자 Ejaaz: “우리가 비영리에 헌신한다고 말할 수는 없다(I cannot say that we are committed to the nonprofit).” 진행자 Ejaaz: “3개월 뒤에 B Corp을 한다면, 그건 거짓말이 된다(Don't want to say that we're committed if three months later we're doing the b corp then it was a lie).” 진행자 Ejaaz: “이 모든 게 별로 기분 좋지 않다(not feeling so great about all of this).” 진행자 Ejaaz: “진짜 답은 우리가 Musk를 내보내고 싶다는 거다(the true answer is that we want musk out).” 진행자 Ejaaz: “아주 지저분한 싸움 없이 영리로 전환되는 건 상상하기 어렵다(can't see this turning into a for-profit without a very nasty fight).” 진행자 Ejaaz: 요약하면, Elon은 ‘내 $38 million 기부를 오늘날 OpenAI의 지분(equity stake)으로 환산해 달라’며 $134 billion을 공격적으로 청구하는 상황입니다. 진행자 Ejaaz: 그리고 Josh, 이건 거의 ‘스모킹 건(smoking gun)’에 가깝습니다. 진행자 Ejaaz: 다만 Greg Brockman 본인이 “Elon이 중요한 맥락을 빼고 주장했다”는 반박을 올렸죠. 진행자 Ejaaz: 제가 화면에 띄운 이 내용 보시면, 진행자 Ejaaz: 여기서 파란색(blue)이 Elon이 인용한 부분이고, 빨간색(red)이 그가 빼고 말한 부분이라고 합니다. 진행자 Ejaaz: Elon은 “나는 OpenAI가 자선적(philanthropic) 시도로 가야 한다는 생각을 늘 갖고 있었다”고 말했지만, 진행자 Ejaaz: 빨간색 부분에는 “B Corp이나 C Corp으로의 전환이 필요하다는 것도 알고 있다” 같은 내용이 있다는 거죠. 진행자 Ejaaz: 그러니까 애매함(ambiguity)과 심리전(games)이 섞여 있다는 이야기입니다. 진행자 Ejaaz: Josh, 당신은 어느 편에 서겠어요? 진행자 Josh: 저는 최대한 중립(neutral)적으로 보려고 합니다. 진행자 Josh: 그런데 지금 나온 증거를 보면, 진행자 Josh: 첫째로 “어떻게 그 일기장/다이어리가 존재한다는 걸 알았는지”부터 궁금해요. 진행자 Josh: 보통 그런 건 엄청 개인적인 거라 남에게 말도 안 하잖아요. 진행자 Josh: 그러면 변호사들이 1) 그게 존재한다는 걸 어떻게 알아냈고, 진행자 Josh: 2) 어떻게 접근해서 확보했는지. 진행자 Josh: 이 사건 뒤에는 분명 웃긴(재밌는) 뒷이야기가 있을 겁니다. 진행자 Josh: 증거를 더 쌓기 위한 어떤 움직임이 있었겠죠. 진행자 Josh: 그럼에도, 현재까지 제출된 증거만 놓고 보면, 진행자 Josh: 한쪽은 “우리는 저 사람을 회사에 두고 싶지 않다, 그냥 제거하고 싶다”고 적어놨고, 진행자 Josh: 그래서 저는 일단 이 건에서는 Elon 쪽에 조금 더 기웁니다. 진행자 Josh: 설령 Elon이 “B Corp으로 가는 게 필요할 수도 있다”는 걸 알고 있었다 해도, 진행자 Josh: 그는 결국 축출(ousted)됐잖아요. 진행자 Josh: 그리고 정말로 B Corp이 되는 경우, 그는 그 지분을 ‘정당하게’ 가져야 한다는 주장도 성립하죠. 진행자 Josh: 그래서 지금은 ‘팀 Elon’입니다. 진행자 Josh: 하지만 그보다 더 확실한 건, 저는 ‘팀 드라마(team drama)’예요. 진행자 Josh: 이거 콘텐츠로는 끝내줍니다. 진행자 Josh: 4월 재판까지 따라가 보죠. 진행자 Josh: 이건 분명 빙산의 일각일 겁니다. 진행자 Ejaaz: 이번 주에 웃긴 트윗도 봤어요. 진행자 Ejaaz: “Anthropic이 AI 레이스에서 이길 거라는 내 논문(thesis)은, 걔네는 드라마가 0이라는 사실 하나뿐이다.” 진행자 Josh: 와, 진짜. 진행자 Ejaaz: 여섯 공동창업자가 아직 다 남아 있고, 진행자 Ejaaz: 아무도 떠나지 않았고, 진행자 Ejaaz: 메이저 AI 랩들 중 직원 이탈률(employee attrition)도 가장 낮다고 합니다. 진행자 Ejaaz: 그냥 자기들 일 잘 하고 ‘정리’가 되어 있다는 거죠. 진행자 Ejaaz: 반면 OpenAI—아니, 이 에피소드에서는 OpenAIR라고 부르자면—정반대입니다. 진행자 Ejaaz: 완전 파괴구(wrecking ball)예요. 진행자 Ejaaz: 그리고 오늘 뒤에서 다른 얘기까지 나오면 더 그렇습니다. 진행자 Ejaaz: 그리고 이 포인트에서 마지막으로 하나 더. 진행자 Ejaaz: OpenAIR와 Microsoft 파트너십이요. 진행자 Ejaaz: Elon이 만약 $134 billion을 받아내면, Microsoft-OpenAI 관계가 통째로 붕괴할 수 있습니다. 진행자 Ejaaz: 그 금액이 사실상 Microsoft의 OpenAI 지분과 동급이라고도 하니까요. 진행자 Ejaaz: 그러면 Satya(사티아)는 ‘자기가 생각했던 만큼의 힘’을 가지지 못하게 됩니다. 진행자 Ejaaz: Microsoft는 OpenAI 창립 때는 끼어 있지도 않았고 한참 뒤에 들어왔는데도, 그냥 같이 휘말리는 거죠. 진행자 Josh: 저는 이게 드라마를 넘어 중요한 이유가 있다고 봐요. 진행자 Josh: 만약 Elon이 이기면, AI 회사 가치평가(valuation) 방식 자체가 흔들릴 수 있습니다. 진행자 Josh: 이 재판이 ‘AI 버블’에 충격을 주는 촉매(catalyst)가 될 수 있다는 얘기가 슬슬 나옵니다. 진행자 Josh: $150 billion에 가까운 규모가 한 회사에서 빠져나가 다른 엔티티로 옮겨간다고 생각해 보세요. 진행자 Josh: 시장이 이걸 감당할 수 있을지 모르겠어요. 진행자 Josh: OpenAI는 벌어야 할 돈도 많고, 갚아야 할 의무(obligations)도 많고, 여기저기 돈을 줘야 하잖아요. 진행자 Josh: 그래서 그 맥락에서, 이번 주 OpenAI가 매출을 만들기 위해 내놓은 새 카드로 넘어가 보죠. 진행자 Josh: 바로 ‘새 광고 모델(ad model)’입니다. 진행자 Josh: Ijaz, 기억하실지 모르겠는데, 진행자 Josh: 작년… 아니 정확히는 2026년이니까 ‘2년 전’이죠. 2024년에 Sam이 무대에서 이렇게 말했어요. 진행자 Josh: “광고(ads)는 최후의 수단(last resort)이다. 우리는 광고 모델을 좋아하지 않는다. 필요 없다.” 진행자 Josh: 그런데 지금은요. 진행자 Josh: OpenAI에 광고가 들어오고 있습니다. 진행자 Josh: 발표문을 읽어볼게요. 진행자 Josh: “앞으로 몇 주 안에( in the coming weeks ), ChatGPT의 Free와 Go 티어에서 광고를 테스트할 계획입니다.” 진행자 Josh: “우리는 사용자의 신뢰(trust)와 투명성(transparency)을 최우선으로 하며 광고 원칙을 공유합니다.” 진행자 Josh: 그리고 4가지 원칙(principles)을 적어놨습니다. 진행자 Josh: 가장 중요한 것. 진행자 Josh: 1) ChatGPT 답변은 광고에 의해 영향을 받지 않는다. 진행자 Josh: 2) 광고는 항상 분리되고 명확히 표시된다. 진행자 Josh: 3) 대화(conversations)는 광고주로부터 프라이빗하게 유지된다. 진행자 Josh: 4) Pro/Plus/Business/Enterprise 티어는 광고가 없다. 진행자 Josh: 이거에 대해 어떻게 생각해요? 진행자 Ejaaz: 생각이 많죠. 진행자 Ejaaz: 일단 판을 깔아드릴게요. 진행자 Ejaaz: 현재 OpenAI는 주간 활성 사용자(weekly active users)가 대략 800 million이라고 합니다. 진행자 Ejaaz: Josh, 그중 몇 퍼센트나 구독료를 낼까요? 진행자 Josh: 우리 지난 에피소드에서 얘기해서 알아요. 진행자 Josh: 한 자릿수(single-digit) 근처였죠. 생각보다 엄청 낮았어요. 진행자 Ejaaz: **5%**입니다. 진행자 Ejaaz: 높지 않죠. 진행자 Ejaaz: 여기서 우리가 얻은 교훈은 이겁니다. 진행자 Ejaaz: 구독(subscription)만으로는 버틸 수가 없어요. 진행자 Ejaaz: OpenAI는 올해만 $20 billion을 태울(burn/blow) 거라고 합니다. 진행자 Ejaaz: 그러니 무료 사용자를 다른 방식으로 수익화(monotize)해야 하죠. 진행자 Ejaaz: 수십 년간 검증된 모델이 광고입니다. 진행자 Ejaaz: 그래서 두 티어에 광고를 켭니다. 진행자 Ejaaz: 하나는 Free, 즉 돈을 안 내는 사용자. 진행자 Ejaaz: 다른 하나는 이번 발표와 동시에 나온 새 티어, ChatGPT Go. 진행자 Ejaaz: Go는 월 $8을 내고, 최고 모델은 아니지만 ‘최고 바로 아래’ 모델에 접근하는 구독이라고 합니다. 진행자 Ejaaz: 자, 냅킨 매스(napkin math)를 해보죠. 진행자 Ejaaz: 비구독 사용자가 대략 600 million(주간/월간을 섞어 말하지만 요지는 ‘대규모 비과금’)이라고 치면, 진행자 Ejaaz: 2026년에 1인당 광고 매출이 연 $2만 나와도, 진행자 Ejaaz: OpenAI는 대략 $1.3 ~ $1.7 billion을 벌 수 있습니다. 진행자 Ejaaz: 숫자만 보면 커 보이죠. 진행자 Ejaaz: 그런데 지출이 $20 billion이면, 사실 ‘판을 뒤집는 수준’은 아닙니다. 진행자 Ejaaz: 그들은 2030년에는 무료 사용자 1인당 $15를 벌겠다고 전망(projection)한다고 합니다. 진행자 Ejaaz: 그러면 매출이 $36 billion 영역으로 들어가죠. 진행자 Ejaaz: 하지만 그때의 지출 규모도 올해보다 몇 배가 될 가능성이 크죠. 진행자 Ejaaz: 그래서 지금 맥락에서는 “좋아 보이진 않는다”는 겁니다. 진행자 Ejaaz: 다만 제 반론(counter)은 이거예요. 진행자 Ejaaz: AI는 미래에 ‘광고 판매의 궁극 형태(ultimate form of selling ads)’가 될 거라는 겁니다. 진행자 Ejaaz: 사람들은 “뭘 사고 싶다, 뭘 탐색하고 싶다” 같은 의도(intents)를 AI 챗봇을 통해 노출하게 될 테니까요. 진행자 Ejaaz: 만약 ChatGPT가 인터넷의 ‘얼굴(face)’ 혹은 ‘현관매트(doormat)’가 되면, 진행자 Ejaaz: 사용자당 과금(광고 단가)을 마음대로 올릴 수 있죠. 진행자 Ejaaz: 규모감을 주자면, Meta를 보세요. 진행자 Ejaaz: 2025년에 Meta는 광고만으로 사용자 1인당 $58을 벌었다고 합니다. 진행자 Ejaaz: 그리고 거대 괴물인 Google. 진행자 Ejaaz: 작년에 광고 매출이 $237 billion이고, 진행자 Ejaaz: 이게 전체 이익의 **77%**를 차지했다고 합니다. 진행자 Ejaaz: 돈은 엄청 납니다. 진행자 Ejaaz: OpenAI가 해야 할 일은, 그 $2 전망치를 Meta의 $60 수준이나 Google의 ‘대략 $80’ 수준으로 끌어올리는 방법을 찾는 겁니다. 진행자 Josh: 흥미로운 증거(testament) 같아요. 진행자 Josh: 저는 AI가 나오면 전통적인 광고 모델, 프리미엄(freemium) 모델이 사라질 줄 알았거든요. 진행자 Josh: 근거 있는 건 아니고, 그냥 희망적 낙관이었습니다. 진행자 Josh: 그런데 이제 보니 그건 아니었네요. 진행자 Josh: 무료 사용자를 수익화하려는 압력은 다음 기술 시대에도 계속 갈 겁니다. 진행자 Josh: 사람은 돈 대신 ‘관심(attention)’으로 지불하는 걸 더 좋아하니까요. 진행자 Josh: 특히 정보가 좋아 보이면 더 그렇죠. 진행자 Josh: 그래서 이 사안에서 제가 궁금한 건, 진행자 Josh: 광고를 ‘유용하게’ 만들기 위해 얼마나 많은 데이터를 수집하고 활용할 거냐는 겁니다. 진행자 Josh: 그들이 말한 원칙은 “데이터는 프라이빗이고, 답변에도 영향을 주지 않는다”지만, 진행자 Josh: 현실적으로 광고는 ‘초개인화(hyper-personalized)’일 때 좋은 법이잖아요. 진행자 Josh: 그 선(line)을 어디에 그을까요? 진행자 Ejaaz: 그 질문에 대한 정보가 실제로 있습니다. 진행자 Ejaaz: 제가 화면에 띄운 공식 글에 이렇게 되어 있어요. 진행자 Ejaaz: “광고는 ChatGPT의 답변을 바꾸지 않는다(ads do not change chat gpt answers).” 진행자 Ejaaz: “ChatGPT와의 대화는 광고주와 공유되지 않는다(your chats … are not shared with advertisers).” 진행자 Ejaaz: “광고는 명확히 표시된다(ads will be clearly labeled).” 진행자 Ejaaz: 그리고 “건강, 정신건강, 정치 같은 민감한 주제(sensitive topics)는 광고 대상이 아니다(are not eligible for ads)”라고도 합니다. 진행자 Ejaaz: 그래서 여기서는 ‘하이브리드 접근’입니다. 진행자 Ejaaz: 프롬프트 자체를 광고주에게 넘기지는 않지만, 진행자 Ejaaz: 대화에서 나오는 ‘테마(theme)’나 ‘분위기(vibes)’ 같은 걸로 진행자 Ejaaz: “우리 사용자는 이런 이야기를 한다, 이런 제품이 맞을 수 있다” 정도를 전달한다는 뉘앙스죠. 진행자 Ejaaz: 또 하나 흥미로운 건 “광고가 생긴다면, 도대체 어떻게 보이느냐”입니다. 진행자 Ejaaz: ‘미묘하게(slight)’ 들어갈까요? 진행자 Josh: 솔직히 저는 놀랐어요. 진행자 Ejaaz: (저는) 오히려 이거 마음에 들기도 하는데요. 진행자 Josh: 아니, 놀란 건 “최적”인 방식이 아니라는 의미에서요. 진행자 Josh: 화면에서 차지하는 면적(screen real estate)이 너무 큽니다. 진행자 Josh: 청취자 분들 기준으로 말하면, 진행자 Josh: 화면의 약 3분의 1이 광고예요. 진행자 Josh: 광고 슬롯 하나가 화면의 25~30%를 먹는 겁니다. 진행자 Josh: 이 정도면 굉장히 비싼 프리미엄(premium)을 받을 수 있고, 진행자 Josh: 돈 안 내고 쓰려는 사람들에겐 꽤 큰 불편(inconvenience)이 되겠죠. 진행자 Josh: 경험이 저하(degrade)되는 건 맞아요. 진행자 Josh: 대신 OpenAI는 돈을 꽤 벌 겁니다. 진행자 Josh: 25~30%를 먹는 광고면, “안 보일 수가” 없잖아요. 진행자 Josh: 애드블록이 아니라 ‘눈’이 못 지나칩니다. 진행자 Ejaaz: 게다가 이건 평균적인 노출(impression)이 아닙니다. 진행자 Ejaaz: 전환(conversion) 확률이 훨씬 높겠죠. 진행자 Ejaaz: OpenAI를 칭찬할 포인트는, 진행자 Ejaaz: 건강/정치 같은 주제를 빼고, 18세 미만도 배제하는 겁니다. 진행자 Ejaaz: AI는 설득력이 엄청나니까요. 진행자 Ejaaz: 좋은 방향으로도, 나쁜 방향으로도요. 진행자 Ejaaz: 그리고 경쟁사들은 이걸 좋아할 겁니다. 진행자 Ejaaz: Google은 다른 사업에서 현금흐름이 충분하니 광고를 켤 필요가 없습니다. 진행자 Ejaaz: 만약 당신이 OpenAI 프리미엄 사용자(freemium)인데, 진행자 Ejaaz: Josh가 말한 그 광고 면적이 싫어지면, 진행자 Ejaaz: 그냥 Gemini로 가면 됩니다. Gemini에는 광고가 전혀 없으니까요. 진행자 Ejaaz: Google은 OpenAI를 죽이기 위해서라면, 진행자 Ejaaz: ‘광고 없는 환경’을 얼마든지 오래 보조금(subsidize)으로 유지할 겁니다. 진행자 Ejaaz: Anthropic도요. 진행자 Ejaaz: 거긴 거대 독점은 아니지만, 진행자 Ejaaz: Claude Code가 워낙 가치가 커서 구독에서 이미 큰 돈을 벌고 있다고 합니다. 진행자 Ejaaz: 2028년까지 $70 billion을 벌 거라고 ‘전망된다(projected)’고도 하죠. 진행자 Ejaaz: 그러니 굳이 광고라는 스턴트(stunt)를 할 필요가 없습니다. 진행자 Ejaaz: 결국 OpenAI는 등이 벽에 붙은(back against the wall) 느낌이에요. 진행자 Josh: 맞아요. 진행자 Josh: OpenAI는 아주 큰 연못에서 작은 물고기(small fish)입니다. 진행자 Josh: Google 같은 곳은 OpenAI에 비해 ‘무한한(infinite)’ 수준의 대차대조표(balance sheet)가 있죠. 진행자 Josh: 비용을 흡수하면서 점유율을 가져갈 수 있습니다. 진행자 Josh: 그리고 우리가 보고 있는 건 그런 경쟁의 결과예요. 진행자 Josh: 주간 활성 사용자(weekly active users) 차트를 보면, 진행자 Josh: ChatGPT는 내려가고, 나머지 경쟁자들은 전반적으로 올라가죠. 진행자 Josh: Anthropic은 강력한 코딩 모델과 B2B 서비스로 안정적으로 버티고 있고요. 진행자 Josh: 자, 다시 드라마로 돌아가죠. 진행자 Josh: 오늘의 ‘가십’ 파트입니다. 진행자 Ejaaz: 진짜, Sam 대 Elon만 있는 게 아니에요. 진행자 Ejaaz: OpenAI에서 ‘천사’처럼 보였고, Sam을 도덕적으로 문제 있다고 공개적으로 비판했던 사람이 있잖아요. 진행자 Ejaaz: Mira Murati. 진행자 Ejaaz: 그녀는 회사를 떠나서 자기 AI 랩을 만들었습니다. 진행자 Ejaaz: 이름은 Thinking Labs라고… 진행자 Josh: Thinking Machines. 진행자 Ejaaz: 맞아요, Thinking Machines. 진행자 Ejaaz: 그런데 이번 주에 그 회사 창립 멤버의 **50%**가 날아갔습니다. 진행자 Ejaaz: CTO Barrett Zoff가 “비윤리적 행위(unethical conduct)”로 떠났다고 하는데, 진행자 Ejaaz: 두 명의 소식통(two sources familiar with the matter)에 따르면 이유는 두 가지래요. 진행자 Ejaaz: 첫째, 직장 내 관계(in-work relationship)가 있었는데 공개하지 않았고, 진행자 Ejaaz: 둘째, 경쟁사에게 정보를 유출(leaking information)했다는 겁니다. 진행자 Josh: 와… 진행자 Ejaaz: Josh, 그게 사실이라면 어디에 흘렸을까요? 진행자 Josh: 다들 어디서 왔는지 생각하면… OpenAI로 돌아간 거 아닐까요. 진행자 Ejaaz: 맞습니다. 진행자 Ejaaz: OpenAI Applications의 CEO인 Fiji Simo의 트윗을 보면, 진행자 Ejaaz: Mira Murati가 “그들이 떠난다”고 발표한 그 타이밍에, 진행자 Ejaaz: Fiji는 이렇게 올려요. 진행자 Ejaaz: “환영한다(welcome) Barrett Zoff, Luke Metz, Sam Sheldon.” 진행자 Ejaaz: 즉, 이번 주 Thinking Machines를 떠난 그 정확한 세 사람이 OpenAI로 합류했다는 이야기죠. 진행자 Ejaaz: 저는 그들이 이미 회사 내부에서 지쳤고, 진행자 Ejaaz: Mira의 리더십 아래에서 집중이 안 된다고 느꼈고, 진행자 Ejaaz: 그래서 결국 ‘원래 있던 곳’이 최선이라고 판단해 돌아간 게 아닐까 싶습니다. 진행자 Josh: 근데 질문 하나. 진행자 Josh: Thinking Machines는 대체 뭘 하나요? 진행자 Ejaaz: 형, 저도 모르겠어요. 진행자 Josh: $2 billion 시드(seed) 라운드. 진행자 Josh: 아무도 답이 없는 것 같은데요. 진행자 Josh: 제 기준으로 이 회사는 작은 연구용 제품 하나를 낸 게 전부고, 별로 인상적이지 않았습니다. 진행자 Josh: 근데 시드로 $2 billion을 모았고, 더 모으려 합니다. 진행자 Josh: 내부 드라마도 있고요. 진행자 Josh: Ejaaz, 우리가 아젠다에 올려둔 ‘짐(gym)’ पोस्ट 있잖아요. 열어볼래요? 진행자 Josh: 건물 안을 들여다봤더니 Thinking Machines 로고가 박힌 웨이트(plates)가 있더라는 사진이에요. 진행자 Josh: 이게 지출이 얼마나 ‘과하다’는 걸 보여주는 웃긴 증거죠. 진행자 Josh: 스크롤 좀 내려보면, 원판에 Thinking Machines 로고가 박혀 있습니다. 진행자 Josh: 그리고 웃긴 건, 사진에 45파운드 원판(45s)이 없다는 거예요. 진행자 Josh: 뭐, AI 연구자들이… 진행자 Josh: (농담이지만) 어쨌든 버블(bubbly)한 일이 벌어지고 있다는 느낌입니다. 진행자 Josh: 그리고 저는 이 회사가 연구 랩이라는 점에서 ‘선의의 의심(benefit of the doubt)’을 줄 수도 있지만, 진행자 Josh: 우리가 예전에도 말했듯, 알고리즘적 개선(algorithmic improvement)은 가치를 포획하기 어렵습니다. 진행자 Josh: 금방 범용화(commoditized)되고, 스택 전체로 민주화(democratize)되니까요. 진행자 Josh: 그래서 최선의 시나리오에서도 Thinking Machines는 인수(acquired)되거나, 진행자 Josh: 그냥 흐지부지 사라질(fizzle out) 가능성이 커 보입니다. 진행자 Josh: 심지어 OpenAI가 다시 그들을 인수하는 그림도 놀랍지 않을 것 같아요. 진행자 Josh: Mira가 돌아오고, 남은 공동창업자까지 데려오고, 그냥 예전처럼 계속 가는 거죠. 진행자 Josh: 하지만 그건 지켜봐야 합니다. 진행자 Josh: 자, 이제 드라마 말고 ‘하드 테크(hard tech)’로 가죠. 진행자 Josh: 실제로 뭔가를 만들고 있는 사람들의 이야기. 진행자 Josh: xAI가 세계 최초로 1 gigawatt 규모의 ‘코히어런트(coherent) 트레이닝 클러스터’에 도달했다고 합니다. 진행자 Josh: 가장 짧은 시간 존재해온 회사가, 가장 먼저 그 규모에 도달했다는 건 꽤 아이러니하죠. 진행자 Ejaaz: 큰 딜입니다. 진행자 Ejaaz: Colossus 1과 Colossus 2는 xAI의 데이터센터 이름이고, 진행자 Ejaaz: GPU를 모아 학습(train)하고 추론(inference)하는 데 씁니다. 진행자 Ejaaz: Colossus의 핵심은, Elon이 인프라 스케일링(infrastructure scaling) 천재라는 거예요. 진행자 Ejaaz: Colossus 1을 시작했을 때, 진행자 Ejaaz: 그는 컴퓨팅 용량을 400 megawatts까지 122 days 만에 올렸다고 합니다. 진행자 Ejaaz: 원래 기술적으로는 얼마나 걸려야 했을까요? 진행자 Josh: 이건 보통 1년, 아니 수년에 걸친 프로젝트죠. 진행자 Ejaaz: 형, 4 years요. 진행자 Ejaaz: 인프라 세팅만 1년, 진행자 Ejaaz: 실제로 그 규모로 올리는 데는 대략 4년이 걸린다고요. 진행자 Ejaaz: 그런데 그는 122 days에 끝냈습니다. 진행자 Ejaaz: Jensen Huang은 그를 “상대가 안 되는 수준의 천재” 비슷하게 불렀다고 하고요. 진행자 Josh: 시간으로 치면 10분의 1이네요. 진행자 Ejaaz: 4개월쯤이죠. 진행자 Ejaaz: 그는 작년 중반에 그렇게 한 뒤, 진행자 Ejaaz: “더 밟자(put my foot on the gas)”고 생각하고 Colossus 2를 시작했습니다. 진행자 Ejaaz: 그리고 올해 1월 17일(January 17th) 기준으로, 진행자 Ejaaz: Colossus 1+2 합쳐서 총 1 gigawatt 컴퓨팅이 라이브(live)로 올라왔다고 합니다. 진행자 Ejaaz: 공식적으로, 1 gigawatt에 가장 빨리 도달한 AI 스타트업이 된 거죠. 진행자 Ejaaz: OpenAI는 훨씬 오래전부터 했는데도요. 진행자 Josh: 미쳤다. 진행자 Ejaaz: 차트 보여드리면 이해가 쉬워요. 진행자 Ejaaz: 여기 스케일이 진짜 말이 안 됩니다. 진행자 Ejaaz: 555,000 GPUs—반백만 GPU입니다. 진행자 Ejaaz: 가치로 $18 billion이라 하고요. 진행자 Ejaaz: 왜 그가 다른 랩보다 앞서 갔냐. 진행자 Ejaaz: 그는 ‘상자 밖에서 생각’했고, 진행자 Ejaaz: 회색지대(gray area)에서 움직였습니다. 진행자 Ejaaz: 예를 들어 전력을 못 구하면 어떻게 했냐. 진행자 Ejaaz: 가스 터빈(gas turbines)을 비행기로 실어왔습니다. 진행자 Ejaaz: 전력망(grid)에 못 붙이면 자기가 만들어 붙였다는 거죠. 진행자 Ejaaz: 전선을 직접 깔고(thread the wires himself), 진행자 Ejaaz: 주(州) 전력망에서도 못 받으면 Tesla Megapack을 날려와서 데이터센터를 돌렸다는 이야기입니다. 진행자 Ejaaz: 다른 AI 랩들은 규제(regulatory burdens)가 풀리길 기다리는데, 진행자 Ejaaz: 그건 몇 년이 걸리니까요. 진행자 Josh: 그리고 재밌는 디테일이 하나 더 있습니다. 진행자 Josh: Colossus 1과 2는 서로 다른 주(state)에 있지만, 주 경계선(state line) 바로 위에 있다고 해요. 진행자 Josh: 그러면 두 주에서 동시에 로비(lobby)할 수 있죠. 진행자 Josh: 상원의원(senators) 접근도 두 배로 늘고, 진행자 Josh: 필요한 법안(legislation)을 통과시키는 데 유리합니다. 진행자 Josh: 데이터센터를 ‘1원리(first principles)’로 설계한다고 생각하면, 진행자 Josh: 그들이 지금 하는 선택들이 실제로 많은 요소를 최적화하고 있어요. 진행자 Josh: 그리고 Tesla Megapack 같은 파트너십이 있는 것도 큰 장점입니다. 진행자 Josh: 대규모 학습은 GPU 수십만 개가 순식간에 켜졌다가 꺼지면서 전력 변동(variance)이 심하거든요. 진행자 Josh: 물리적인 연소 엔진(physical combustion motor)은 그렇게 빨리 가속/감속이 어렵습니다. 진행자 Josh: 그래서 더 빠른 것이 필요해요. 진행자 Josh: Megapack 같은 대형 배터리가요. 진행자 Josh: 그리고 이 규모의 배터리와 소프트웨어 스택을 함께 제공할 수 있는 회사가 Tesla뿐이라는 말도 나옵니다. 진행자 Josh: 결국 “가장 빨리, 가장 효율적으로 자원을 배치하는 사람이 이긴다”는 세계에서, 진행자 Josh: xAI가 계속 앞서갈 것처럼 보입니다. 진행자 Josh: 차트에서도 Colossus 2로 가는 선이 거의 수직(vertical line)이고, 진행자 Josh: 그다음 추격자가 OpenAI인데, 그들이 따라잡는 건 2027년쯤으로 보인다고 하죠. 진행자 Josh: 물론 변수가 있겠지만, 진행자 Josh: xAI가 리드를 잡았고, 이 리드를 계속 지배하지 못할 세계가 잘 상상이 안 됩니다. 진행자 Ejaaz: 동의합니다. 진행자 Ejaaz: Elon은 “컴퓨트가 많을수록 더 좋은 모델을 만든다”는 큰 도박을 하고 있어요. 진행자 Ejaaz: 작년까진 이게 논쟁거리였지만, 진행자 Ejaaz: Google이 TPUs를 잔뜩 돌려서 선도 모델(leading model)을 만들면서 어느 정도 입증했다는 논리도 나옵니다. 진행자 Ejaaz: 그래서 저는 Grok 5가—이번 분기나 상반기에 나오면—엄청난 괴물(beast)이 될 거라고 봅니다. 진행자 Josh: 저도 기대돼요. 진행자 Ejaaz: 저도요. 진행자 Ejaaz: 참고로 “1 gigawatt가 도대체 뭐냐” 감이 안 오실 수 있는데, 진행자 Ejaaz: 샌프란시스코(San Francisco) 도시 전체를 ‘피크 시간(peak hours)’에 돌리는 전력과 비슷하다는 설명을 합니다. 진행자 Ejaaz: 불 다 켜고, 에너지 최대치로 쓸 때 그 정도라는 거죠. 진행자 Ejaaz: 그리고 뉴스 더 있습니다. 진행자 Ejaaz: 그는 Colossus 3도 이미 세팅했고, 진행자 Ejaaz: GPU를 더 사려고 $20 billion을 더 조달했고, 진행자 Ejaaz: 그중 $5 billion은 초과청약(oversubscribed)됐다고 말합니다. 진행자 Ejaaz: 또 그는 NVIDIA의 Blackwell을 가장 많이 사는 구매자(largest purchaser)이고, 진행자 Ejaaz: 최신 “Vero Rubens”도 그렇다고 합니다. 진행자 Ejaaz: 큰 도박이지만, 성공하면 Grok이 최고가 된다는 주장입니다. 진행자 Josh: Vera Rubin 칩이 들어오고, 이런 규모의 클러스터가 돌아가기 시작하면, 진행자 Josh: 그 시점에는 AGI에 도달하지 않을 수가 없다는 식의 이야기도 나옵니다. 진행자 Josh: 그만큼 에너지와 컴퓨트가 ‘문제를 푸는 데’ 쏟아지니까요. 진행자 Josh: 그리고 이게 빠르게 진행되고 있습니다. 진행자 Josh: “내년이면 끝났다(we're done)”는 식으로요. 진행자 Josh: 자, 그 흐름에서 Tesla 얘기도 잠깐 하죠. 진행자 Ejaaz: xAI 얘기 중이었는데요. 진행자 Ejaaz: Elon이 관리하는 회사가 여섯 개인데, 진행자 Ejaaz: Tesla도 이번 주 ‘대박 주간(banger week)’이었다고요? 진행자 Josh: 엄청났습니다. 진행자 Josh: 저는 지금 LA에 있고, 이번 주 내내 Waymo를 타고 다녔어요. 진행자 Josh: 이게 Tesla의 가장 큰 경쟁자죠. 진행자 Josh: Waymo는 정말 잘 됩니다. 진행자 Josh: 근데 지오펜스(geofenced) 구역 안에서만 움직여요. 진행자 Josh: 저는 산타모니카 피어(Santa Monica Pier)로 가고 싶었는데, 진행자 Josh: 4마일밖에 안 되는 거리였는데도 구역 밖이라 못 갔습니다. 진행자 Josh: FSD(Full Self-Driving)는 이 문제를 푸는 방향이죠. 진행자 Josh: 어디서든 완전 자율주행(fully autonomous everywhere)을 하겠다는 거니까. 진행자 Josh: 그리고 이번 주에 발표가 하나 있었어요. 진행자 Josh: February 14th—발렌타인데이(Valentine's Day)에, 진행자 Josh: FSD ‘라이선스 구매(purchase a license)’ 옵션을 없앤다고 했습니다. 진행자 Josh: 좀 슬픈 날짜이긴 한데, 제게는 시그널이 몇 가지 있어요. 진행자 Josh: 첫째, 역사적으로 “FSD 가격은 오직 한 방향, 즉 상승만 한다”고 계속 말해왔죠. 진행자 Josh: 평생(lifetime) 무제한 FSD 마일을 주는 라이선스는 프리미엄이 큽니다. 진행자 Josh: 완성에 가까워질수록 그 가치는 더 커지고요. 진행자 Josh: 그런데 이제 ‘너무 가까워져서’ 아예 옵션을 없애버린 거죠. 진행자 Josh: 그 라이선스는 더 이상 존재하지 않습니다. 진행자 Josh: 그래서 평생 무제한 FSD ‘운전기사(chauffeur) 마일’을 사고 싶다면, 진행자 Josh: 한 달 정도의 창(window)이 남았다는 이야기예요. 진행자 Josh: 그 안에 못 사면 끝입니다. 진행자 Ejaaz: 질문. 진행자 Ejaaz: 이 데드라인 이후에 새 Tesla를 사면, 진행자 Ejaaz: 내가 가진 평생 FSD를 새 차로 옮길 수 있나요? 진행자 Josh: 현재 오너라면, 그 창이 닫힌 뒤에도 ‘한 달 정도’ 유예(grace period)가 있어서, 진행자 Josh: 3월 중순(mid-March)쯤까지는 새 차로 이전(transfer)할 수 있다고 합니다. 진행자 Josh: 다만 그 이후엔 끝일 가능성이 크고, 다시 돌아오지 않을 것 같아요. 진행자 Ejaaz: 사람들 $8,000 같은 돈을 내고 샀잖아요. 진행자 Josh: 맞아요. 실망스럽긴 하지만, 진행자 Josh: 오래전부터 예상된 일이기도 합니다. 진행자 Josh: 그리고 차는 오래 가니까요. 진행자 Josh: 오히려 이제 ‘평생 FSD’가 붙어 있는 차의 가치가 더 올라갈 겁니다. 진행자 Josh: 그리고 그 뒤에 있는 추론(inference) 파워도 인상적이죠. 진행자 Josh: 우리가 공유하는 이 포스트에는 하드웨어 로드맵(hardware plan)이 나옵니다. 진행자 Josh: 현재 차에는 AI4가 들어가 있고, 그게 FSD를 돌립니다. 진행자 Josh: 그리고 그게 레벨 5(level five) 완전 자율주행으로 가는 길이라는 얘기죠. 진행자 Josh: 다음은 AI5입니다. 진행자 Josh: AI5는 최근 3개월 동안 거의 매주 밀어붙여 개발 중인 새 칩이고, 진행자 Josh: AI4와 달리 ‘완전히 FSD에 최적화된’ 설계라고 합니다. 진행자 Josh: 전통적인 GPU는 큰 규모의—그가 말하길—부동소수점 행렬 연산(matrix math) 같은 범용을 위해 설계되죠. 진행자 Josh: 하지만 Tesla AI 팀은 ‘FSD용 TPU’ 같은 걸 만드는 겁니다. 진행자 Josh: 이 칩은 차량뿐 아니라 Optimus 같은 로봇에도 들어갈 수 있고, 진행자 Josh: 데이터센터로도 들어갈 수 있다고 합니다. 진행자 Josh: 저는 어떤 xAI 직원이 나온 팟캐스트를 들었는데, 진행자 Josh: 그 사람은 이제 xAI 직원이 아니라고 하더군요(그 팟캐스트 이후 퇴사했다고 말합니다). 진행자 Josh: 그가 말하길, AI5 같은 칩을 데이터센터에 넣을 계획이래요. 진행자 Josh: 효율이 너무 좋아서 Tesla가 큰 칩 제조사(chip manufacturer)가 되고, 진행자 Josh: Google처럼 수직통합(vertically integrate)해서, 진행자 Josh: 자기 스택에서 모델을 학습하고 AGI를 추구하게 된다는 시나리오죠. 진행자 Ejaaz: Elon은 다음 세대도 이미 하고 있어요. 진행자 Ejaaz: AI-6, AI-7, 그리고 Dojo 3. 진행자 Ejaaz: 이 프로젝트도 다시 추진한다는 말이 나옵니다. 진행자 Ejaaz: 그리고 그는 칩 이터레이션(iterations)을 9개월 사이클로 하겠다고 했습니다. 진행자 Ejaaz: 원래 2년 걸리던 걸 9개월마다 하나씩 뽑겠다는 거죠. 진행자 Ejaaz: 이 속도는 Jensen이 NVIDIA에서 매년 새 GPU를 내겠다는 것과도 닮았고요. 진행자 Ejaaz: 그래서 제 포인트는 이겁니다. 진행자 Ejaaz: 작년에 Josh랑 얘기했었죠. 진행자 Ejaaz: Elon이 NVIDIA와 정면승부한다기보다, 장기적으로는 NVIDIA 의존에서 독립하려는 길을 갈 수 있다고. 진행자 Ejaaz: AI-5 칩이 Google TPU에 더 가깝다는 Josh의 비교는 맞다고 봐요. 진행자 Ejaaz: 근데 그걸 차뿐 아니라 휴머노이드 로봇, 미래 로봇들, 심지어 우주선(spaceships)까지 넣는다면, 진행자 Ejaaz: SpaceX와 Tesla 시너지가 이미 많잖아요. 진행자 Ejaaz: 그러면 엄청 가치 있는 ‘GPU 공급자’가 될 수도 있습니다. 진행자 Ejaaz: Tesla가 로봇용 특화 칩(custom specialized chips)로 NVIDIA 비슷한 밸류에이션을 받게 될지 궁금해요. 진행자 Josh: 그들의 계획은 TerraFab factory를 만드는 겁니다. 진행자 Josh: 칩을 사내(in-house)에서 만들면서, 진행자 Josh: NVIDIA 같은 존재가 되되, 수직통합된 방식으로 가겠다는 거죠. 진행자 Josh: 그 포스트에 각 칩이 어디에 쓰이는지가 나와 있고, 진행자 Josh: 이를 바탕으로 타임라인도 역산(reverse engineer)할 수 있습니다. 진행자 Josh: 예를 들어 AI7이 ‘우주 기반 AI 컴퓨트(space-based AI compute)’라고 했으니, 진행자 Josh: 9개월 사이클을 가정하면 AI5 출시 후 27개월쯤, 즉 2년 조금 넘어서 도달하겠죠. 진행자 Josh: 그러면 AI5가 올해 하반기쯤 나오고, 진행자 Josh: 그로부터 2년이면 2028~2029, 즉 10년대 말에 우주 기반 컴퓨트가 ‘슈퍼파워’가 되는 그림이 됩니다. 진행자 Josh: 그때까지 Starship이 잘 돌아가고, 진행자 Josh: kg당 비용(cost of kilogram)도 내려가면, 진행자 Josh: 이 ‘우주 AI’ 내러티브가 진짜로 발사(launch)될 수 있다는 거죠. 진행자 Josh: 그리고 FSD 쪽 보너스 뉴스 하나. 진행자 Josh: 어떤 사람이 실제로 13,000 miles를 완전 자율주행으로 횡단했습니다. 진행자 Josh: 서부에서 동부까지, 그리고 일부 되돌아오는 구간까지요. 진행자 Josh: 이건 프로덕션(production) Tesla로 했고, 진행자 Josh: 얼리 액세스(early access) 정보도 없었고, 진행자 Josh: 차에 깔린 소프트웨어로 “13,000 miles의 **100%**가 자율주행이었다”는 게 검증(verified)됐다고 합니다. 진행자 Josh: 주차(parking), 충전(charging), 우회(detours)까지 전부요. 진행자 Josh: 그래서 라이선스 프리미엄이 붙는다는 설명이고, 진행자 Josh: 라이선스가 사라지면 월 구독(monthly plan)으로 가겠죠. 진행자 Josh: 지금은 월 $100이라고 하지만, 진행자 Josh: 마일당 비용(cost per mile)이 내려가면 가격은 더 오를 거라고 봅니다. 진행자 Josh: 어쨌든 이 오토파일럿 섹션은 끝입니다. 진행자 Josh: 흥미롭고, 실제로 프로덕션에서 돌아가고 있고, 진행자 Josh: 오늘 당장 타면 ‘나만의 운전기사’를 둔 느낌이 난다는 이야기죠. 진행자 Ejaaz: 근데 이 뉴스 중 제일 충격은, 진행자 Ejaaz: Josh, 네가 Waymo를 타고 다녔다는 거야. 진행자 Josh: 친구는 가까이, 적은 더 가까이. 진행자 Josh: 저쪽이 뭘 하는지 알아야죠. 진행자 Ejaaz: LA에 2,500대나 있죠? 진행자 Josh: 그럴 만해요. 진짜 많습니다. 진행자 Josh: 그리고 LA는 로봇이 여기저기 있어요. 진행자 Josh: 음식 배달 로봇도 굴러다니고, Waymo도 돌아다니고요. 진행자 Josh: 뉴욕에 비하면 미래 도시에 온 느낌입니다. 진행자 Ejaaz: 이번에 Tesla diner도 갔어? 진행자 Josh: 갔죠. 너무 좋았어요. 진행자 Josh: 오픈한 주에 바로 갔습니다. 제가 팬보이(fanboy)라서요. 진행자 Josh: 재미있고, 로컬 재료(locally sourced) 쓰고, 진행자 Josh: 재료 퀄리티도 좋고, 진행자 Josh: 맛도 좋고, 진행자 Josh: 되게 새로운 경험입니다. 진행자 Josh: LA 가면 들러볼 가치가 있어요. 진행자 Ejaaz: 서부나 특히 LA에 계신 분들은, 진행자 Ejaaz: Tesla diner 가보시거나 Waymo 타보세요. 진행자 Ejaaz: 안전한지, 사고 나는지… 저는 모르겠네요. 진행자 Josh: 사진도 공유해 주세요. 진행자 Josh: 미래에 앉아볼 기회니까요. 진행자 Josh: 자, 이번 주 마지막 주제. 진행자 Josh: OpenAI와 Cerebris(라고 발음/표기되는) 간 새 파트너십입니다. 진행자 Josh: Ejaz, 당신은 Cerebris 팬이잖아요. 진행자 Josh: 무슨 일입니까? 진행자 Ejaaz: 저는 오히려 OpenAI가 또 돈을 쓴다는 게 걱정이에요. 진행자 Ejaaz: 이미 그렇게 돈을 태우고 있는데요. 진행자 Josh: 얼마를 쓰는데요? 진행자 Ejaaz: 앞으로 3년 동안 $10 billion. 진행자 Ejaaz: 그냥 $10 billion이요. 진행자 Ejaaz: 참고로 그들한테 그 돈이 없다는 말도 합니다. 진행자 Ejaaz: “뭘 위한 건지”는 모르겠지만, 진행자 Ejaaz: OpenAI의 최신 파트너십/투자(investment)라고 합니다. 진행자 Ejaaz: 이 헤드라인을 보고 저는 플래시백이 왔어요. 진행자 Ejaaz: Cerebrus라는 이름을 어디서 봤거든요. 진행자 Ejaaz: 예전에 NVIDIA가 $20 billion에 ‘Grok’이라는 회사를 인수했다는 이야기에서요. 진행자 Ejaaz: Grok은 ‘Q가 들어가는’ 그 Grok이라고 말하고, 진행자 Josh: Grok with a Q. Grok with a Q. 진행자 Ejaaz: 맞아요. 진행자 Ejaaz: 이건 $20 billion 규모의 인수였고, 진행자 Josh: $20 billion 인수. 진행자 Ejaaz: 그리고 “라이선싱 인수(licensing acquisition)”라고도 표현합니다. 진행자 Ejaaz: NVIDIA가 이걸 한 이유는, Grok의 LSU(Language-specific units인지 뭔지) 같은 걸 통해 진행자 Ejaaz: 추론(inference)을 훨씬 싸게 할 수 있기 때문이라는 설명입니다. 진행자 Ejaaz: 모델 학습(training)엔 GPU가 필요하지만, 진행자 Ejaaz: 그 뒤에는 Josh와 제가 매시간 프롬프트를 던지면서 발생하는 방대한 추론 비용이 있죠. 진행자 Ejaaz: 그래서 더 효율적인, 더 특화된 칩이 필요하다는 논리입니다. 진행자 Ejaaz: 추론 비용을 낮추면, 진행자 Ejaaz: 백엔드에서 돈을 벌 수 있습니다. 진행자 Ejaaz: “우리 모두가 원하는 것”이라고 표현하죠. 진행자 Ejaaz: 그래서 OpenAI는 “난 Grok이 없네, 그럼 다음으로 좋은 회사가 어딜까” 하다가 Cerebrus로 갔다는 식입니다. 진행자 Ejaaz: 당시 Cerebrus는 “Grok보다 우리 칩이 낫다”면서 불만을 토로했다는 맥락도 언급하고요. 진행자 Ejaaz: 이제 그들이 OpenAI로부터 $10 billion을 받는다는 이야기입니다. 진행자 Ejaaz: 왜 지금일까요? 진행자 Ejaaz: OpenAI가 Codex라는 코딩 모델(coding model)로 비판을 받았기 때문이라고 합니다. 진행자 Ejaaz: 느리다는 지적이었고, 진행자 Ejaaz: Claude Code가 더 똑똑하고 더 빠르다는 평가였죠. 진행자 Ejaaz: 그런데 지난주에 뉴스가 하나 더 나왔대요. 진행자 Ejaaz: 우리가 놓칠 뻔했는데, 진행자 Ejaaz: OpenAI가 Codex Max High라는 걸 내놨다고 합니다. 진행자 Ejaaz: 이름은 왜 그렇게 지었는지 모르겠지만, 진행자 Ejaaz: 더 똑똑해졌고, 진행자 Ejaaz: Claude Code와 거의 비슷한 수준(parity)에 가깝지만, 아직 완전히 같진 않다고 말합니다. 진행자 Ejaaz: 그리고 무엇보다 더 빠르다고 합니다. 진행자 Ejaaz: 루머에 따르면 15 times 더 빠른 이유가 Cerebrus 칩을 쓰기 때문이라는 거죠. 진행자 Ejaaz: 그 칩은 엄청 커서, “저녁 접시(dinner plate) 크기”라고 합니다. 진행자 Ejaaz: 우스꽝스러워 보이지만, 더 성능이 좋고, 진행자 Ejaaz: OpenAI가 백엔드 과금(charge more)을 하면서도 코딩 수요를 감당할 수 있게 된다는 이야기입니다. 진행자 Josh: GPU 기반 추론보다 10 times 빠른 성능 향상(performance boost)이라고도 말하네요. 진행자 Josh: 그럼 속도는 확보입니다. 진행자 Josh: 그런데 ‘지능(intelligence)’은 확보했나요? 진행자 Josh: 더 빠르지만, 생성하는 토큰(tokens)이 Anthropic보다 떨어진다면 가치가 있을까요? 진행자 Josh: 모르겠습니다. 진행자 Josh: 다만 이건 OpenAI 전략의 단면입니다. 진행자 Josh: 소비자(consumer)도 잡고, 진행자 Josh: 기관/비즈니스(institutional/business)도 잡고, 진행자 Josh: 코딩도 이기고, 진행자 Josh: 이미지 생성도 하고, 진행자 Josh: 비디오 생성도 하고. 진행자 Josh: 전장을 전부 다 뛰는 전략이죠. 진행자 Josh: 그런데 그 결과, 진행자 Josh: “아무것도 최고가 아닌(not the best at anything)” 상태가 되어가는 것 같다는 평가를 합니다. 진행자 Josh: 어디로 갈지는 지켜봐야겠죠. 진행자 Ejaaz: Josh, 제 음모론(tinfoil hat) 하나 들어볼래요? 진행자 Ejaaz: Sam이 만든 Neuralink 경쟁사가 뭐였죠? 진행자 Ejaaz: Merge Labs 같은 건가요? Merge 맞죠? 진행자 Josh: 아마 맞을 거예요. 경쟁사가 있는 건 알아요. 진행자 Ejaaz: 그런데 이번 주, 그 Merge Labs에 ‘대규모 투자’를 한 AI 랩이 어딘지 맞혀보세요. 진행자 Ejaaz: OpenAI랍니다. 진행자 Josh: 아니… 진행자 Josh: 그럼 그는 전방위로 “자기 가방(bags)”을 사주는 셈이네요. 진행자 Ejaaz: 짜증나죠. 진행자 Ejaaz: 왜냐면 그도 그 회사 지분(equity)을 몰래 갖고 있을 수 있다는 뉘앙스니까. 진행자 Josh: 투자자 돈을 ‘엑싯 유동성(exit liquidity)’으로 쓰는 거냐는 의심이죠. 진행자 Ejaaz: 맞아요. 수상(sus)하죠. 진행자 Josh: $135 billion급 소송 얘기까지 깔려 있는 상황에서, 진행자 Josh: 올해의 큰 트렌드 중 하나가 OpenAI의 윤리(ethics)와 전략(strategy)을 평가하는 게 될 수도 있겠네요. 진행자 Josh: 비영리에서 영리로 전환했고, 진행자 Josh: 이제는 CEO의 개인 포트폴리오에 있을 법한 회사들을 계속 인수/투자하는 그림이니까요. 진행자 Josh: 오늘은 여기까지 하죠. 진행자 Josh: 다뤘던 게 꽤 많습니다. 진행자 Josh: 이번 에피소드는 여기서 마칠게요. 진행자 Josh: 이번 주 후반에 또 라운드업(roundup)이 있습니다. 진행자 Josh: 이야기할 게 너무 많아요. 진행자 Josh: 시청해주셔서 감사합니다. 진행자 Josh: 친구에게 공유도 해주시고, 진행자 Josh: 그리고 다음 에피소드에서 뵙겠습니다. 진행자 Ejaaz: 참고로 여러분, 진행자 Ejaaz: 이번 주 가장 핫한 두 주제는 우리가 오늘 다루지 않았어요. 진행자 Ejaaz: Anthropic의 Claude Cowork 출시와, 진행자 Ejaaz: Google이 개인 지능(personal intelligence)을 포함해 4개 제품을 내놓은 것. 진행자 Ejaaz: 둘 다 별도 에피소드로 만들었습니다. 진행자 Ejaaz: 못 봤다면 놓친 거고, 진행자 Ejaaz: 꼭 보셔야 합니다. 진행자 Ejaaz: Josh가 뉴스레터에 엄청 좋은 글도 썼으니 구독해 주세요. 진행자 Ejaaz: 알림 켜고, 구독도 부탁드립니다. 진행자 Ejaaz: 얼굴 보기 싫어서 목소리만 듣는 분들도 괜찮아요. 진행자 Ejaaz: 어쨌든 알림 켜 주세요. 큰 도움이 됩니다. 진행자 Ejaaz: 다음 에피소드에서 봐요. 진행자 Josh: 마지막으로 ‘알파(alpha)’ 하나 풀어도 될까요? 진행자 Josh: 뉴스레터 구독자 분들을 위해, 이번 주 나오는 글은 xAI에 대한 내용일 겁니다. 진행자 Josh: 왜 xAI가 저평가(undervalued)됐는지, 진행자 Josh: 얼마나 가치가 커질 수 있는지, 진행자 Josh: 오늘 이야기의 연장선으로 더 디테일하게 쓸 예정이에요. 진행자 Josh: 이번 주 수요일(Wednesday)에 올라올 거라서, 진행자 Josh: 관심 있으면 구독해 주세요. 진행자 Josh: 오늘은 여기까지. 진행자 Josh: 시청해주셔서 감사합니다. 진행자 Josh: 다음 편에서 뵙겠습니다. 진행자 Ejaaz: See ya. 2026-01-20_Elon_vs_Sam_Altman_T…